基于企業戰略的并購納稅籌劃
企業戰略shi在對企業內、外環境全面剖析、預測de根底上，為順應將來de開展變化，求得長期生存與開展，企業就其整體de將來所作de長期性和決議性de謀劃，以發明和維持企業de競爭優勢。企業戰略shi壹個體系，包括叁個層次：總體戰略、業務競爭戰略和職能戰略。并購shi完成企業戰略de壹種重要手腕，shi加強企業競爭力最有效de戰略或途徑。本文所指de企業并購shi將兩個或兩個以上企業兼并構成壹個報告主體de買賣或事項，包括兼并、收買、兼并。與內部擴展相比，壹般狀況下外部擴展de企業并購有本錢低、速度快、完成協同效應等優點。
合理地運用國度稅收政策，停止并購de征稅謀劃，不但能夠減輕企業de稅收擔負，完成企業價值de最大化，而且有助于企業并購計劃de順利施行，從而完成企業de戰略目的。當前，在并購征稅謀劃de研討和實務操作中，常常呈現征稅謀劃和企業戰略“兩層皮”以至相背叛de情形。站在企業并購總體de高度，稅收本錢只shi并購本錢de壹個組成局部，因而不能只思索稅收本錢de降低，而疏忽并購中其他非稅要素de變化，進而對企業整體利益產生影響。據此，筆者以為，必需運用戰略征稅謀劃de思想，科學地肯定并購征稅謀劃de程序，合理運用征稅謀劃技巧，使并購征稅謀劃服從、效勞、促進企業戰略目的de完成。
文章從并購方de并購征稅謀劃程序和征稅謀劃技巧兩個方面停止了簡單de剖析。
壹、并購征稅謀劃程序
并購征稅謀劃戰略de制定和施行必需與企業戰略de制定與施行充沛交融，以使企業戰略主導和指導戰略并購征稅謀劃，而并購征稅謀劃反過來支持和促進企業戰略de管理。企業戰略管理de壹般程序和并購征稅謀劃de程序以及兩者之間de關系如圖1。
深化了解企業戰略管理de壹般程序與并購征稅謀劃de程序及其關系，要把握以下幾點：
�。ㄒ迹┛隙ㄆ髽I戰略目的shi戰略管理和并購征稅謀劃de根底和前提
企業de戰略目的壹般包括以下內容：1.盈利才能；2.市場；3.消費率；4.產品；5.資金；6.消費；7.研討與開發；8.組織；9.人力資源；10.社會義務。壹個企業并不壹定在以上一切范疇都規則目的，并且戰略目的也并不局限于以上十個方面。企業應依據本身及外部de實踐狀況，科學地肯定戰略目的，再以戰略目的.為指引，進壹步施行戰略管理和戰略并購征稅謀劃。
�。ㄙE）完成伍個方面de諧和
企業在停止戰略管理和并購征稅謀劃時，必需留意伍個方面de諧和。
1.肯定并購征稅謀劃目的要與肯定企業戰略目的相諧和。
2.構成征稅謀劃計劃與構成企業戰略計劃相諧和。
3.肯定謀劃計劃與肯定企業戰略計劃相諧和。
4.施行征稅謀劃計劃與施行企業戰略計劃相諧和。
5.監控征稅謀劃與監控企業戰略相諧和。
�。ㄈ┎①徴鞫愔\劃計劃要包括肆個方面de內容
1.目的企業de選擇。首先，不同行業、地域de目的企業稅收政策不同，影響并購后de稅負；其次，目的企業標de不同影響并購過程中雙方稅負；最后，目的企業財務及運營情況影響并購后稅負。
2.融資方式de選擇。融資方式de不同將影響融資本錢及財務費用，進而構成并購后de稅負差別。
3.并購方式de選擇。本文所指de并購方式包括并購資金de支付方式和被并購企業de組織方式和組織機構。并購時，資金支付方式和構造直接影響并購過程中de本錢和稅負，而企業de組織方式和組織機構de不同，影響并購后企業集團de整體稅負。
4.并購后企業整合計劃de肯定。企業整合包括業務整合、管理與文化整合、財務整合等，在并購后de整合環節，企業選擇de會計政策不同、選擇de會計處置辦法不同，以及業務整合、管理與文化整合等本錢費用不同，并購后企業de業績也會不同，因此影響了企業集團de稅負。
貳、并購征稅謀劃技巧
筆者以為，從征稅謀劃de實務操作來講，壹定要有戰略征稅謀劃de思想，即要依據企業de整體戰略，停止久遠和系統性de征稅謀劃，科學地選用征稅謀劃技巧，以完成并購征稅謀劃目的和促進企業戰略目的de完成。當前，常用de并購征稅謀劃技巧有以下幾點：
�。ㄒ迹⿷猛顿Y行業de不同停止并購征稅謀劃
同其他國度壹樣，我國實行產業傾斜政策，國度為了優化產業構造，對契合國度產業政策de投資給予相當多de稅收減免優惠。企業在并購前必需明白投資方向，分離稅收政策停止稅收謀劃。
如增值稅，征稅人銷售或者進口糧食、食用植物油等，實行13%de低稅率；關于出口貨物、銷售農業消費者de自產農產品、避孕藥品和用具等，實行零稅率或免稅。
如停業稅，依據行業de不同，分為交通運輸業、建筑業等行業，分別設定3%~20%de稅率。
如消費稅，依據消費稅稅目de不同，分為煙、酒及酒精、化裝品、貴重首飾及珠寶玉石等14個稅目和更細致de子稅目，規則了不同de稅率。
如企業所得稅，關于行業或運營項目de稅收優惠較多。企業從事蔬菜等de種植、農作物新種類de選育等項目de所得，免征企業所得稅。企業從事花卉、茶以及其他飲料作物和香料作物de種植，海水養殖、內陸養殖項目de所得，減半征收企業所得稅。企業運營國度重點扶持de公共根底設備項目、契合條件de環境維護、節能節水項目，第壹年至第叁年免征企業所得稅，第肆年至第六年減半征收企業所得稅。企業契合條件de技術轉讓所得或高新技術企業、創投企業所得等，實行免征或減征等多種方式de企業所得稅優惠。
（貳）應用投資區域de不同停止并購征稅謀劃
近幾年我國為保證和促進企業de公平競爭，對相關稅收de區域優惠停止了大幅度de修正，區域稅收優惠根本取消，但應用投資區域de不同停止并購征稅謀劃依然有壹定de可行性。
如增值稅，《增值稅暫行條例施行細則》規則，設有兩個以上機構并實行統壹核算de征稅人，將貨物從壹個機構移送其他機構用于銷售，移送環節視同銷售，但相關機構設在同壹縣(市)de除外，并購企業能夠依據這壹規則思索以行政區域停止征稅謀劃de可能性和可行性。
如企業所得稅，依據《企業所得稅法》de規則，民族自治中央de自治機關對本民族自治中央de企業應交納de企業所得稅中屬于中央分享de局部，能夠決議減征或者免征。并購企業能夠依據這壹規則思索征稅謀劃de可能性和可行性。
�。ㄈ⿷貌煌琩e買賣方式并分離融資方式停止并購征稅謀劃
企業并購能夠經過多種買賣方式完成，大致能夠有以下分類：現金購置式、資產購置式、股票換購式、綜合證券購置式以及承當債務式。
不同de并購類型適用不同de稅務處置辦法，同時，不同de并購類型需用不同de融資方式來完成，企業在停止并購時，對并購企業來講，主要影響當期及以后各期de企業所得稅，應綜合各種狀況停止征稅謀劃。筆者以為，應至少思索以下幾個要素：
1.買賣費用對并購企業當期財務情況de影響。
2.融資本錢與費用對并購企業當期及以后各期財務情況de影響。
3.并購企業當期及以后各期de財務情況。
4.被并購企業當期及以后各期de財務情況。
5.并購后企業整合de本錢費用對并購企業當期及以后各期de財務情況de影響，此處de整合，包括業務整合、管理與文化整合、財務整合等。
在充沛思索以上各要素及契合企業戰略de前提下，科學地停止征稅謀劃，從久遠上降低企業de稅負，促進企業戰略目的de完成。
（肆）應用被并購企業并購后de不同組織方式，分離企業de虧損狀況停止并購征稅謀劃
被并購企業de組織方式也shi并購決策中需求思索de重要要素，有以下幾種狀況：股份有限公司、有限義務公司、合伙企業、分公司（分支機構）。僅從稅收de角度來看，并購后企業de組織方式與組織機構將會影響到被并購企業de征稅人資歷shi否消滅，進而影響企業de整體征稅。因而，可應用被并購企業并購后de不同組織方式（包括組織機構）停止并購征稅謀劃。被并購企業到底采用何種組織方式（包括組織機構）對企業最有利，除應順應企業戰略請求外，還應至少思索以下幾方面de要素：
1.并購企業當期及以后各期de財務情況。
2.被并購企業當期及以后各期de財務情況。
3.不同組織方式（包括組織機構）下de管理本錢、管理效率。
企業應依據實踐狀況de不同，應用企業de虧損停止企業所得稅謀劃。應用虧損補償停止征稅謀劃主要有以下幾種可能：
第壹，并購企業和被并購企業在并購當期及前期無虧損，并購企業和被并購企業在并購后各期有壹方虧損。在這種狀況下，被并購企業在并購后可能合適采用非法人機構de組織方式，如公司de分支機構。這樣總公司和分公司de當期盈虧互抵或虧損后期相互補償，從而延期或減少企業所得稅。
第貳，并購企業在并購當期有虧損或累計虧損，被并購企業在并購當期及前期無虧損。在這種狀況下，被并購企業在并購后可能合適采用非法人機構de組織方式，如公司de分支機構。這樣總公司和分公司de當期盈虧互抵，從而延期或減少企業所得稅。
第叁，并購企業在并購當期無虧損或累計虧損，被并購企業在并購當期及前期有虧損或累計虧損。在這種狀況下，依照《財政部國度稅務總局關于企業重組業務企業所得稅處置若干問題de通知》（財稅［2009］59號）de規則，企業重組同時契合具有合理de商業目de且不以減少、免除或者推延交納稅款為主要目de等伍個條件de，同時企業股東在企業兼并發作時獲得de股權支付金額不低于其買賣支付總額de85%或者企業兼并屬于同壹控制下且不需求支付對價de兼并，被并購企業在并購后采用公司分支機構de方式，也能夠完成虧損企業de局部虧損抵減盈利。
總之，企業并購征稅謀劃要注重決策de整體性和戰略性，在思索企業本身條件de根底上，尋求減輕稅負與增加企業整體收益de平衡，使征稅謀劃在企業并購中起到真正de作用，以到達企業稅負de最小化和利潤de最大化，最終完成企業de戰略目的。
【基于企業戰略的并購納稅籌劃】相關文章：