農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險特點
風(fēng)險的含義在于損失的可能性。農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融涉及的客戶多，資金使用的鏈條長，對相關(guān)利益人的協(xié)調(diào)性要求高，資金的安全性、流動性和信用程度都需要協(xié)同的整體管控。下面小編為大家整合的農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險特點，歡迎大家閱讀瀏覽。
01我國農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的主要特征分析
1.農(nóng)戶與小微企業(yè)的信息軟化
推行農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈的生產(chǎn)模式，就是要實現(xiàn)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)由零星分布、單戶生產(chǎn)的格局向區(qū)域化分布、規(guī)�；N養(yǎng)、訂單化生產(chǎn)和產(chǎn)業(yè)化發(fā)展的格局轉(zhuǎn)變。但是眾多零星分布的農(nóng)戶以及形成初級合作關(guān)系的農(nóng)村小微企業(yè)是我國農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈上的大多數(shù)成員，除了供應(yīng)鏈上的龍頭企業(yè)，這些農(nóng)戶和小微企業(yè)因管理成本過高或強調(diào)私密性，不大可能提供規(guī)范、透明的生產(chǎn)報表和財務(wù)報表。若需了解其生產(chǎn)狀況、財務(wù)狀況，只有通過長期的密切來往才能獲得有價值的帶有人格化特征的軟信息。因此，我國農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈農(nóng)戶與小微企業(yè)的信息收集與處理具有鮮明的軟化特征。
2.農(nóng)產(chǎn)品受蛛網(wǎng)理論制約
農(nóng)產(chǎn)品的生產(chǎn)以生命有機體作為基本載體，直接受動植物生長周期、自然規(guī)律和生態(tài)環(huán)境的制約。農(nóng)產(chǎn)品的生物特性使其在收割、儲藏、運輸、加工、銷售等環(huán)節(jié)受自身品質(zhì)的影響;自然災(zāi)害對農(nóng)業(yè)生產(chǎn)影響很大，干旱、水澇、光照、濕度、地震、蟲害、生態(tài)環(huán)境變化等都在相當程度上影響農(nóng)產(chǎn)品的收成和質(zhì)量。
基于農(nóng)產(chǎn)品的生命周期性征，其供求關(guān)系在市場經(jīng)濟條件下受蛛網(wǎng)理論的制約。當供給彈性大于需求彈性時，其供求狀態(tài)趨于收斂，當供給彈性小于需求彈性時，其供求狀態(tài)趨于發(fā)散。
3.交易成本與信息不對稱決定了農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈以間接融資為主
農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈眾多的農(nóng)戶和小微企業(yè)決定了金融交易成本大。金融交易成本包括金融機構(gòu)的調(diào)研談判成本、擬定與實施契約的成本、界定和控制產(chǎn)權(quán)的成本、監(jiān)督管理成本等等，即金融交易過程中發(fā)生的所有費用�？紤]到供應(yīng)鏈上的農(nóng)戶和小微企業(yè)的融資規(guī)模比較小，所發(fā)生的金融交易費用與融資規(guī)模相比較大，運用資本市場的直接融資工具對融資雙方都是不合算的。
此外，由于存在信息軟化，農(nóng)戶和小微企業(yè)缺乏規(guī)范、透明的生產(chǎn)報表和財務(wù)報表，金融機構(gòu)與資金需求方存在嚴重的信息不對稱，這種信息不對稱導(dǎo)致各種直接融資工具難以適用于農(nóng)戶和農(nóng)村小微企業(yè)。
商業(yè)銀行具有營業(yè)網(wǎng)點多且貼近社會基層的特點，其資金、信息、信用的專業(yè)化管理以及與社會各階層(包括政府)的溝通協(xié)調(diào)性一般都強于直接融資部門。相比之下，商業(yè)銀行更能有效地降低金融交易成本和信息不對稱，故農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融模式以間接融資為主。
02農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險的主要特征
我國現(xiàn)有的農(nóng)村經(jīng)濟背景和農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈主要性征決定了農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險的主要特征。
1.道德風(fēng)險突出
(1)蝴蝶效應(yīng)。農(nóng)戶和農(nóng)村小微企業(yè)有其樸實的一面，在其軟信息被商業(yè)銀行足夠掌握的情況下，正常經(jīng)營時主觀違約的比例，與城市借款人相比可能要小一些。但是農(nóng)戶和農(nóng)村小微企業(yè)因經(jīng)濟實力不強而抗壓能力弱，一旦受自然災(zāi)害的襲擾和市場突變的影響，在嚴重的信息不對稱條件下，會產(chǎn)生“受驚而群飛”的蝴蝶效應(yīng)，即產(chǎn)生大面積的信貸違約現(xiàn)象。
(2)羊群效應(yīng)。當自然災(zāi)害和市場沖擊導(dǎo)致農(nóng)戶和小微企業(yè)一時陷于困境時，其中有一定影響者帶頭違約，很可能會產(chǎn)生傳遞作用，其他債務(wù)人跟著違約，從而產(chǎn)生道德風(fēng)險的羊群效應(yīng)。
2.整體性風(fēng)險難識別
農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融最鮮明的特色在于，商業(yè)銀行依托龍頭企業(yè)的實力和生產(chǎn)輻射力，根據(jù)供應(yīng)鏈上的交易關(guān)系、信用關(guān)系、擔保關(guān)系等為眾多上下游的農(nóng)戶、中小微企業(yè)提供金融支持，有效解決“三農(nóng)”融資難的問題，保證農(nóng)產(chǎn)品生產(chǎn)的良種優(yōu)植、原料供應(yīng)、加工制造、儲存運輸、分銷等全過程的協(xié)調(diào)順暢。在這里，農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈相當于一有機系統(tǒng)，具有系統(tǒng)的所有特性。
我國當前農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的自然屬性和廣泛存在的信息不對稱容易觸發(fā)由偶然事件引起的被動違約和道德風(fēng)險，這些被動違約和道德風(fēng)險經(jīng)蝴蝶效應(yīng)和羊群效應(yīng)放大后，有可能破壞農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈各成員、各要素之間的協(xié)調(diào)有序性，造成信用鏈的斷裂，供應(yīng)鏈金融的整體性風(fēng)險就會暴露出來。這種整體性風(fēng)險對金融機構(gòu)的破壞力很大。
由于農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融的整體性風(fēng)險常常由偶發(fā)因素和供應(yīng)鏈系統(tǒng)運行方式所引致，再加上農(nóng)村信息不對稱現(xiàn)象在農(nóng)戶和小微企業(yè)中比較嚴重，整體性風(fēng)險在初始聚集期一般難以識別。
3.可能引致區(qū)域系統(tǒng)性金融風(fēng)險和行業(yè)系統(tǒng)性金融風(fēng)險
系統(tǒng)性風(fēng)險與非系統(tǒng)性風(fēng)險的本質(zhì)區(qū)別在于，前者不能夠由單家金融機構(gòu)通過組合方式分散和降低風(fēng)險，而后者是可以的。另外，系統(tǒng)性風(fēng)險還有一些重要特征，如突發(fā)性、傳染性和重大破壞性。
美國次貸危機引致大型投行雷曼兄弟公司于2008年申請破產(chǎn)保護，從而觸發(fā)系統(tǒng)性風(fēng)險快速傳染，并導(dǎo)致全球性金融危機爆發(fā)，就是一典型案例。
我國農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈一旦形成并發(fā)展起來，可遵循規(guī)模經(jīng)濟原理和范圍經(jīng)濟原理，形成一定的產(chǎn)業(yè)優(yōu)勢，在廣大的農(nóng)村地區(qū)產(chǎn)生較為強大的輻射力并實現(xiàn)跨區(qū)域經(jīng)營。在正常情況下，農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的良性循環(huán)運行能夠提高農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化的程度，產(chǎn)生高的績效，這正是的農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的優(yōu)點所在。但在不利的自然條件、市場條件和生態(tài)環(huán)境下，農(nóng)業(yè)的脆弱性會導(dǎo)致農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈積累系統(tǒng)性風(fēng)險。
例如，大面積的干旱、土地污染和農(nóng)產(chǎn)品的滯銷就很有可能在供應(yīng)鏈積聚系統(tǒng)性風(fēng)險。農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的系統(tǒng)性風(fēng)險可能進而形成供應(yīng)鏈金融的整體性風(fēng)險。通過供應(yīng)鏈對區(qū)域內(nèi)其他產(chǎn)業(yè)的輻射和滲透，以及對行業(yè)內(nèi)相關(guān)產(chǎn)業(yè)的輻射和滲透，這種整體性金融風(fēng)險在一定的條件下會引致區(qū)域系統(tǒng)性金融風(fēng)險和行業(yè)系統(tǒng)性金融風(fēng)險。
類似于系統(tǒng)重要性銀行對系統(tǒng)性金融風(fēng)險的貢獻，農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的產(chǎn)業(yè)規(guī)模越大，農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融可能形成的整體性風(fēng)險越大，可能引致的區(qū)域系統(tǒng)性金融風(fēng)險和行業(yè)系統(tǒng)性金融風(fēng)險也就越大。
我國農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險防范的基本原則應(yīng)當是因地制宜確定農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融支持項目和運用系統(tǒng)論原理控制風(fēng)險。
03因地制宜確定農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融支持項目
1.重點支持當?shù)靥厣a(chǎn)業(yè)和項目
在農(nóng)牧區(qū)自然災(zāi)害較多，農(nóng)業(yè)具有弱質(zhì)性的背景下，選擇農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的金融支持項目時，應(yīng)當盡量選擇當?shù)貎?yōu)勢產(chǎn)業(yè)及健康型特色產(chǎn)業(yè)，以降低信息不對稱程度，降低道德風(fēng)險和系統(tǒng)性風(fēng)險。
農(nóng)牧區(qū)具有特色的糧食、水果、藥材和畜牧業(yè)產(chǎn)品等往往是當?shù)剞r(nóng)牧業(yè)的重要比較優(yōu)勢，相關(guān)產(chǎn)業(yè)是拉動當?shù)亟?jīng)濟發(fā)展的動力。特色產(chǎn)業(yè)的發(fā)展既可以為當?shù)仄髽I(yè)和農(nóng)牧民帶來相對豐厚的收入，風(fēng)險程度也較低。
由于自然地理和經(jīng)濟地理的原因，當?shù)刭Y源和農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的比較優(yōu)勢具有一定的自然壟斷性，動植物經(jīng)過長期的自然選擇，已適應(yīng)了當?shù)氐纳鷳B(tài)環(huán)境，或者經(jīng)過歷史的長期實踐檢驗，發(fā)生生產(chǎn)失敗的概率小于其它地區(qū)。因此，本地的特色農(nóng)牧產(chǎn)業(yè)難以被其它地區(qū)所復(fù)制。
選擇當?shù)乇容^優(yōu)勢明顯的農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈，為龍頭企業(yè)及其上下游企業(yè)和農(nóng)戶的_種植、收購、加工等提供金融服務(wù)，能夠較好地規(guī)避行業(yè)風(fēng)險、區(qū)域風(fēng)險和生態(tài)風(fēng)險，形成企業(yè)、農(nóng)戶和銀行的多贏局面。
2.保證資金的自償性、封閉性和循序漸進
農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融是基于涉農(nóng)企業(yè)商品交易項下應(yīng)收應(yīng)付、預(yù)收預(yù)付和存貨融資等而衍生出來的組合融資，是以農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化龍頭企業(yè)為切入點，通過對信息流、物流、資金流的有效控制或?qū)τ袑嵙﹃P(guān)聯(lián)方的責(zé)任捆綁，針對龍頭企業(yè)上下游長期合作的配套企業(yè)和農(nóng)戶，包括供應(yīng)商、經(jīng)銷商提供的融資服務(wù)。并非所有向龍頭企業(yè)的配套企業(yè)和相關(guān)農(nóng)戶提供的融資都屬于供應(yīng)鏈融資。
農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的“集體化”、“現(xiàn)代化”能夠帶來規(guī)模經(jīng)濟性和范圍經(jīng)濟性，也可能帶來區(qū)域性和行業(yè)性的系統(tǒng)性風(fēng)險。為了規(guī)避這些風(fēng)險，供應(yīng)鏈上的信貸資金應(yīng)體現(xiàn)自償性、封閉性和循序漸進。只有把商業(yè)銀行與龍頭企業(yè)進行責(zé)任捆綁或者由銀行對供應(yīng)鏈融資項下的債權(quán)、貨權(quán)進行有效控制時，這種融資才可稱之為供應(yīng)鏈融資。
商業(yè)銀行審查農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)時，需要確保歸還的資金來源于供應(yīng)鏈體系內(nèi)，只有確保了資金自償性，才能最大限度降低借款人償債能力不足的風(fēng)險;商業(yè)銀行需要確保信貸資金在供應(yīng)鏈體系內(nèi)進行流轉(zhuǎn)，只有確保了資金封閉性，才能防止借款人過度占用客戶的預(yù)付款，并挪作它用;需要循序漸進，從龍頭企業(yè)利用貸款收購上游原材料及向下游賒銷產(chǎn)成品開始，確保供應(yīng)鏈的穩(wěn)定和安全后，逐步擴展到向上游及下游客戶進行貸款。
3.爭取地方政府的支持與合作
由于農(nóng)業(yè)的特殊性，商業(yè)銀行在選擇農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈項目時，應(yīng)盡量爭取地方政府的合作與支持，做到政府支持與商業(yè)化金融相結(jié)合;把握中央、地方政府關(guān)于本地區(qū)經(jīng)濟社會發(fā)展的戰(zhàn)略意圖，遵循商業(yè)化經(jīng)營原則，合理進行貸款定價，把控風(fēng)險收益平衡，支持地方產(chǎn)業(yè)園的建設(shè)和優(yōu)質(zhì)項目的開展。商業(yè)銀行應(yīng)與地方政府一道，促成財政資金與信貸資金的有機結(jié)合，以財政貼息資金為杠桿引導(dǎo)商業(yè)銀行信貸資金，做大農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的資金總量。
積極建議地方政府將相關(guān)扶貧資金及農(nóng)業(yè)發(fā)展資金以貼息貸款或組建擔保公司的方式進入到當?shù)剞r(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈發(fā)展領(lǐng)域，既可發(fā)揮商業(yè)銀行的資金優(yōu)勢和專業(yè)優(yōu)勢，又可降低商業(yè)銀行的風(fēng)險。
04運用系統(tǒng)性原理控制農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險
針對我國農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈風(fēng)險的特征，相關(guān)的金融業(yè)務(wù)操作需遵循如下的風(fēng)險管理理念：
1.實行風(fēng)險的系統(tǒng)整體性管理
為了保證農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險的.控制產(chǎn)生系統(tǒng)整體的正效應(yīng)，避免產(chǎn)生系統(tǒng)整體的負效應(yīng)，審核評定農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融支持項目時，需要按照統(tǒng)一的指標及標準，從政治、法律、生態(tài)環(huán)境、資產(chǎn)特征、客戶資信、銷售渠道(或交易對手資信)、擔保安排等方面，對供應(yīng)鏈融資各客戶進行系統(tǒng)的信用等級評定。
所謂系統(tǒng)的信用等級評定，是指確定各供應(yīng)鏈融資客戶的信用等級時，不僅僅考察該客戶的信用記錄和財務(wù)狀況，更看重整個農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的運行狀況，以及相互聯(lián)系的各成員、各要素的協(xié)調(diào)性。在確定供應(yīng)鏈融資合作額度時，應(yīng)充分考慮農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)與上下游客戶歷史交易的真實性及未來增長的合理性，使融資額度與農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)經(jīng)營規(guī)模及上下游客戶經(jīng)營水平相匹配，防止企業(yè)利用上下游客戶的虛假貿(mào)易背景套取和挪用銀行貸款。
2.推行供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)操作的分層次管理
農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融以整體視角對全供應(yīng)鏈提供金融服務(wù)。商業(yè)銀行在業(yè)務(wù)操作過程中，應(yīng)當根據(jù)系統(tǒng)結(jié)構(gòu)的層次，按照農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的運作模式和涉及面的情況進行分層次管理，這有利于風(fēng)險的整體把控和落實風(fēng)險責(zé)任制。
總行或省分行是農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的管理行，負責(zé)制度制定、系統(tǒng)協(xié)調(diào)和業(yè)務(wù)開辦審核，負責(zé)協(xié)調(diào)主辦行、協(xié)辦行間業(yè)務(wù)的聯(lián)動發(fā)展，負責(zé)農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)及合作方案認定，負責(zé)主辦行的資格認定。
龍頭企業(yè)轄地所在地市分行是農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的主辦行，負責(zé)申請主辦行資格事項，擬定與龍頭企業(yè)合作的方案，與龍頭企業(yè)商定業(yè)務(wù)模式，確定供應(yīng)鏈上下游成員名單，辦理權(quán)限內(nèi)業(yè)務(wù)。
供應(yīng)商、經(jīng)銷商所在地的地市分行及相關(guān)經(jīng)營行是農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)的協(xié)辦行，協(xié)辦行可以進一步細分為經(jīng)辦行和營銷行，經(jīng)辦行負責(zé)受理融資企業(yè)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的申請，負責(zé)所辦理融資企業(yè)的貸后管理工作;營銷行負責(zé)供應(yīng)鏈成員的營銷工作，向經(jīng)辦行推薦融資企業(yè)，配合經(jīng)辦行進行授信前調(diào)查及授信后管理工作。
3.龍頭企業(yè)分擔風(fēng)險
系統(tǒng)具有行為目的性，農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈這一系統(tǒng)的行為目的性主要取決于龍頭企業(yè)。供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)是基于龍頭企業(yè)對其上下游開展的本外幣信貸業(yè)務(wù)。為了保證農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈的良性運行和整體風(fēng)險可控，與龍頭企業(yè)共擔風(fēng)險是供應(yīng)鏈金融的核心要義，也是供應(yīng)鏈金融模式與各上下游成員單獨融資模式的區(qū)別所在。
龍頭企業(yè)的風(fēng)險分擔可以包括以下幾種方式：
(1)連帶責(zé)任擔保，主要指買方在授信到期日或到期前約定天數(shù)內(nèi)，未足額備付所欠銀行款項，銀行通知賣方履行債務(wù)連帶清償責(zé)任，清償款直接劃付至銀行指定賬戶。
(2)差額退款，主要指買方未足額備付所欠銀行款項，銀行通知賣方將買方未提取的貨物以買方欠銀行款項的金額進行退款，退回款項直接劃付至銀行指定賬戶。
(3)貨物回購，主要指未足額備付所欠銀行款項，銀行通知賣方將買方未提取的貨物以買方欠銀行款項的金額進行回購，回購款項直接劃付至銀行指定賬戶。
(4)調(diào)劑銷售，主要指買方未足額備付所欠銀行款項，銀行通知賣方將買方未提取的貨物出售給其他買方，在約定期限內(nèi)由賣方將銷售款項連同自有資金以買方欠銀行款項的金額直接劃付至銀行指定賬戶。
4.加強信息相關(guān)性以實現(xiàn)客戶的信用增級
信息是對有序性的量度，信息的獲取、加工和使用可以消除系統(tǒng)的不確定性。信息不對稱是金融風(fēng)險產(chǎn)生的主要根源。加強農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈各成員、各生產(chǎn)要素間的信息相關(guān)性可以實現(xiàn)銀行客戶的信用增級，是降低信息不對稱、防范金融風(fēng)險的有效途徑。
【農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險特點】相關(guān)文章：
農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險基本特點06-05
農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險控制分析05-12
農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融風(fēng)險控制知識11-10